Платежные клиринговые позиции

Платежные клиринговые позиции представляют собой итоговые расчеты по обязательствам участников клиринга, возникающие в результате проведения зачёта взаимных требований и обязательств и определяются в процессе клиринга и служат основой для окончательных расчетов между сторонами. В соответствии с Федеральным законом "О клиринге и клиринговой деятельности и центральном контрагенте" клиринг - это деятельность по определению взаимных обязательств (зачёт) и (или) по обеспечению исполнения обязательств по сделкам. Итогом клиринга становится формирование клиринговых позиций, которые затем подлежат исполнению через расчётные организации.

Платежные клиринговые позиции могут быть:

Нетто-позиции - разница между обязательствами и требованиями участника клиринга после зачёта взаимных обязательств;
Брутто-позиции - суммарный объем обязательств и требований участника без зачёта.

В зависимости от механизма расчётов, клиринговые позиции могут фиксироваться в денежной форме или в виде обязательств по поставке активов (ценных бумаг, товаров и др.).

Клиринговые организации должны соблюдать требования по обеспечению надёжности своей деятельности, включая использование специальных расчётных систем, гарантирующих выполнение обязательств участников клиринга. Клиринговыми позициями управляют специализированные клиринговые организации, а их участниками могут быть: банки; биржи; кредитные организации; фондовые площадки; профессиональные участники рынка ценных бумаг.

Обязанности участников клиринга включают своевременное предоставление информации о сделках, обеспечение достаточности средств и активов для исполнения обязательств, а также соблюдение нормативных требований клиринговых правил.

Формирование клиринговых позиций происходит поэтапно:

Регистрация сделок - фиксация сведений о взаимных обязательствах участников.
Определение позиций - расчёт нетто- и брутто-обязательств.
Проведение зачёта -исключение встречных требований и формирование итоговых клиринговых позиций.
Передача на расчёт - передача позиций в расчётные организации (банки, расчетные палаты).
Окончательный расчёт - исполнение обязательств по клиринговым позициям.

Клиринговые позиции играют важную роль в оптимизации расчётных процессов, снижая нагрузку на платёжные системы и минимизируя кредитные риски. Они способствуют: повышению скорости и эффективности расчетов; уменьшению потребности в ликвидных средствах; снижению рисков невыполнения обязательств; усилению стабильности финансовой системы.